M&A и Продажа стрессовых активов: Избавься от «чемодана без ручки»

Боль
У тебя на балансе висит актив, который не приносит денег, но жрёт ресурсы:
• Непрофильный завод, доставшийся за долги или купленный «на перспективу», которая не случилась.
• Земля или недвижимость, которая ест налоги, охрану, коммуналку, но не генерирует кэшфло.
• Доля в компании, из которой ты хочешь выйти, но не знаешь, кому продать.
• Банк хочет сбросить с баланса актив, который достался в качестве залога по дефолту заёмщика.
Ты пытался продать через «Авито» или риелторов – нет покупателей. Ты ждёшь, пока «само рассосётся» – только теряешь деньги. Ты думаешь о ликвидации – но это долго, дорого и убыточно.
Что я делаю
Я структурирую сделку M&A (слияние/поглощение) или организую аукцион по продаже актива, чтобы ты получил реальные деньги, а не обещания.
Конкретные шаги:

1. Due diligence актива: Я проверяю юридическую чистоту (обременения, споры, долги), техническое состояние (если это завод или недвижимость), рыночную стоимость. Без этого ни один серьёзный покупатель не подойдёт.
   2. Упаковываю актив для продажи: Составляю информационный меморандум (ИМ) — это не презентация на коленке, а документ с финмоделью, юридическим анализом, описанием потенциала актива. Показываю покупателю, зачем ему это нужно и как он на этом заработает.
   3. Ищу покупателя: У меня есть база – инвестфонды, частные инвесторы, отраслевые игроки, которые ищут активы «со скидкой». Если актив интересен рынку — провожу структурированный аукцион (конкурентные предложения = лучшая цена для тебя).
   4. Веду переговоры и закрываю сделку: Согласовываю условия (цена, рассрочка, гарантии), веду юридическое сопровождение, контролирую платежи. Ты получаешь деньги на счёт, покупатель получает актив без скрытых сюрпризов.

Зачем это тебе
• Освобождаешь капитал: Деньги, замороженные в мёртвом активе, можно пустить в оборот или в новый проект.
• Снижаешь операционные расходы: Больше не платишь налоги, охрану, содержание того, что не приносит прибыль.
• Улучшаешь баланс: Особенно важно для банков и публичных компаний – стрессовый актив портит показатели.
• Получаешь реальную цену, а не «по себестоимости»: Я не «сливаю» актив за копейки — я нахожу того, кому он нужен, и выбиваю рыночную цену.
Пример кейса
Банк получил в залог производственный комплекс после дефолта заёмщика. На балансе актив висел 2 года, ел 5 млн руб./год на содержание. Я нашёл отраслевого инвестора, который искал площадку под расширение. Провёл due diligence, упаковал ИМ, согласовал сделку. Банк получил 80% от рыночной стоимости (против 40%, которые предлагали перекупщики), вышел из актива за 4 месяца.
Моя комиссия: Success fee – 3–7% от суммы сделки (зависит от сложности актива). Платишь только после того, как деньги пришли на счёт.